Normalerweise sind Versorgungsunternehmen wie CenterPoint Energy (NYSE:CNP) nicht dafür bekannt, Aufregung an der Börse zu erzeugen. Obwohl sie eine entscheidende Rolle in der Infrastruktur spielen, werden Aktien wie CNP oft als ereignislos angesehen. Angesichts der jüngsten Underperformance der Benchmark-Aktienindizes könnte es jedoch der richtige Zeitpunkt sein, CenterPoint in Ihr Anlageportfolio aufzunehmen.
Grundsätzlich profitiert CenterPoint von einem natürlichen Monopol im Sektor der Strom- und Erdgasdienstleistungen, das potenzielle Wettbewerber aufgrund der hohen Markteintrittsbarrieren abschreckt, einschließlich regulatorischer Hürden, Lizenzen und Genehmigungsanforderungen.
Darüber hinaus verfügen Unternehmen wie CenterPoint über ein beständiges und vorhersehbares Geschäftsmodell. Obwohl ihre Finanzergebnisse nicht herausragend sein mögen, war CenterPoint auf Jahresbasis konstant profitabel mit positivem operativen Einkommen in herausfordernden Jahren wie 2015 und 2020.
In Bezug auf das Einkommen bietet die CNP-Aktie eine Rendite von 2,74 %, was sie zu einer attraktiven Wahl für Anleger macht, die passives Einkommen suchen. Mit einer zuverlässigen Branche und einem niedrigen 60-Monats-Beta von 0,89 bietet CenterPoint eine vernünftige Option in unsicheren Zeiten und könnte somit eine starke Wahl für Anleger sein.
Starke Analystenunterstützung für CNP-Aktien
CNP-Aktien genießen eine robuste Analystenunterstützung und halten derzeit ein moderates Kauf-Konsens-Rating. Dieser Konsens besteht aus fünf starken Kauf-Empfehlungen, zwei moderaten Kauf-Empfehlungen und vier Halte-Empfehlungen. Es ist bemerkenswert, dass keine Analysten eine Verkaufs-Empfehlung ausgesprochen haben.
Darüber hinaus liegt der durchschnittliche Kursziel für CNP-Aktien bei 31,50 $, wobei einige Quellen ein Ziel von 32 $ nahelegen. Dies entspricht einem zweistelligen Anstieg gegenüber dem Schlusskurs von 27,95 $ und das obere Kursziel von 34 $ impliziert ein Wachstumspotenzial von fast 22 %.
Optionsmarkt signalisiert zugunsten von CNP
Die Analyse des Derivatemarktes zeigt, dass die implizite Volatilität (IV) von CNP-Aktienoptionen vom 1. August bis zum 1. September gesunken ist. In jüngster Zeit ist die IV jedoch deutlich gestiegen, was eine Volatilitätsprämie geschaffen hat, die einige Händler dazu veranlasst hat, Optionskontrakte zu verkaufen (weitere Details folgen).
In einem größeren Maßstab erscheint das Volatilitätslächeln für CNP-Optionen, das die IV bei verschiedenen Basispreisen abbildet, in Richtung der bullishen Stimmung verzerrt:
Bei einem Basispreis von 27 $ ist die IV für CNP-Aktienoptionen auf ihrem niedrigsten Stand und misst 0,16. Von diesem Punkt aus bewegt sich die IV in einem ähnlichen Tempo, egal ob tief im Geld (ITM) oder weit aus dem Geld (OTM).
Allerdings wird zwischen den Basispreisen 27 $ und 39 $ in Richtung OTM eine höhere IV-Bewegungsrate beobachtet, was auf den Glauben der Händler an das Potenzial für Aufwärtskursausschläge hindeutet.
Institutionelle Anleger zeigen Vertrauen in CenterPoint
Die Überwachung der institutionellen Aktivitäten auf dem Derivatemarkt trägt oft ein beträchtliches Gewicht, da diese Akteure die Marktbewegungen beeinflussen können. Die jüngste institutionelle Aktivität deutet auf ihre Erwartungen für CNP-Aktien hin.
CNP wurde prominent in Barcharts Screener für ungewöhnliches Aktienoptionsvolumen aufgeführt, wobei das Gesamtvolumen 4.106 Kontrakte gegenüber einem offenen Interesse von 11.054 erreichte. Insbesondere betrug die Differenz zwischen dem Donnerstagshandelsvolumen und dem rollierenden Einmonatsdurchschnitt 1.009,73%.
Interessanterweise zeigt die Aufschlüsselung der Transaktionen, dass das Call-Volumen mit 40 Kontrakten relativ niedrig war, während das Put-Volumen mit 4.066 Kontrakten deutlich höher war. Während ein hohes Put-Volumen bärisch erscheinen mag, ist es wichtig zu berücksichtigen, ob diese Puts erworben oder verkauft wurden. Der Verkauf von Puts impliziert eine andere Begründung und deutet oft auf Optimismus hin.
Fintels Screener für Optionsflüsse liefert weitere Einblicke. Während der Sitzung am Donnerstag verkauften Händler 4.000 Puts mit einem Basispreis von 30 $ und einem Verfallsdatum vom 19. Januar 2024. Dies deutet darauf hin, dass diese Akteure erwarten, dass CNP-Aktien um 30 $ oder höher gehandelt werden, so dass sie erhebliche Prämien einnehmen können, die durch die erhöhte IV verstärkt wurden.
Fazit: Eine langweilige aber zuverlässige Investition
Zusammenfassend kann gesagt werden, dass CNP-Aktien zwar nicht die aufregendste Investition sein mögen, aber attraktive Möglichkeiten bieten. Analysten sind in Bezug auf ihre Aussichten optimistisch, der Optionsmarkt signalisiert eine positive Stimmung und institutionelle Akteure verkaufen Puts mit einem optimistischen Ausblick für CenterPoint. Obwohl alle Investitionen Risiken bergen, scheint CNP eine relativ sichere und attraktive Wahl für Anleger zu sein.
