Aktienmärkte steigen, da Inflation Anzeichen einer Abschwächung zeigt

(SeaPRwire) –   stieg am Mittwoch im Zuge einer globalen Rallye nach einer überraschend positiven Aktualisierung der Inflationsdaten.

Bis zum Mittag stieg der S&P 500 um 1,1 % und war bereit, auf dem Allzeithoch vom Vortag aufzubauen. Der Dow Jones Industrial Average kletterte um 270 Punkte oder 0,7 %, während der Nasdaq Composite um 1,6 % zulegte.

Der Anleihemarkt zeigte eine noch stärkere Reaktion. Die Renditen von US-Staatsanleihen stürzten ab, nachdem der Bericht zeigte, dass die US-Verbraucherpreise im vergangenen Monat im Vergleich zum Vorjahr um 3,3 % gestiegen waren, leicht unter den Erwartungen der Ökonomen von 3,4 %.

Für die Wall Street ist eine Verlangsamung der Inflation nicht nur für US-Haushalte von Vorteil, die mit steigenden Preisen zu kämpfen haben, sondern erhöht auch die Wahrscheinlichkeit, dass die Federal Reserve ihren Leitzins senkt. Ein solcher Schritt würde den Druck auf die Wirtschaft verringern und die Anlagepreise steigern.

Nach den Inflationsdaten erholten sich verschiedene Vermögenswerte, darunter Bitcoin, Gold und Kupfer. Auch ein Maß für die Nervosität der Anleger an den US-Aktienmärkten ließ nach.

Obwohl von der Federal Reserve nicht erwartet wird, dass sie die Zinssätze auf ihrer aktuellen Sitzung, die am Mittwochabend endet, senkt, hat sie die Notwendigkeit von anhaltenden Daten betont, die zeigen, dass sich die Inflation ihrem Ziel von 2 % nähert.

“Das sind gute Nachrichten, aber wir brauchen noch mehr davon”, sagte Lindsay Rosner, Leiterin des Multi-Sektor-Investments bei Goldman Sachs Asset Management.

Diese positive Entwicklung folgt auf eine Periode Anfang des Jahres, in der die Fortschritte bei der Reduzierung der Inflation ins Stocken geraten waren. Kürzlich starke Arbeitsmarktdaten hatten auch Bedenken hinsichtlich anhaltender Inflationsdruckes geweckt. Eine schnelle Verlangsamung der Inflation könnte jedoch die Befürchtungen einer erheblichen Abnahme der Konsumausgaben wecken, was möglicherweise zu einer Rezession führen könnte.

Händler setzen zunehmend auf eine mögliche Zinssenkung der Federal Reserve bereits im September, so Daten der CME Group.

Sektoren, die am meisten von niedrigeren Zinssätzen profitieren, führten die Marktrallye an. Kleinere Unternehmen, die stärker von höheren Kreditkosten betroffen sind als ihre größeren Pendants, verzeichneten erhebliche Gewinne. Der Russell 2000 Index für kleinere Unternehmen sprang um 2,7 %.

Auch Immobilienaktien stiegen an, da niedrigere Zinssätze Anleihen weniger attraktiv machen, was Anleger möglicherweise zu dividendenzahlenden Immobilieneigentümern führt. Boston Properties, ein Bürogebäudebesitzer, verzeichnete einen Anstieg von 5,9 %.

Niedrigere Zinssätze könnten auch die Hypothekenzinsen senken und den Wohnungsmarkt ankurbeln. Der Hausbauer D.R. Horton kletterte um 5,2 %.

Oracle trug dazu bei, den Markt nach oben zu treiben, mit einem Sprung von 12,6 %, obwohl im jüngsten Quartal geringere Gewinne als erwartet gemeldet wurden. Analysten hoben starke Buchungen hervor, darunter Verträge im Zusammenhang mit der Ausbildung künstlicher Intelligenz.

Die Aufregung um KI hat Aktien trotz Bedenken hinsichtlich hoher Zinssätze und der daraus resultierenden wirtschaftlichen Verlangsamung auf Rekordhochs getrieben. Nvidia, ein wichtiger Akteur im KI-Sektor, gewann 3 % und trieb den S&P 500 nach oben, wobei der Marktwert des Unternehmens 3 Billionen Dollar überschritt.

Am Anleihemarkt sank die Rendite der 10-jährigen Staatsanleihe von 4,40 % am späten Montag und von 4,60 % vor einigen Wochen auf 4,27 %. Die Rendite der zweijährigen Staatsanleihe, die die Erwartungen an die Fed genau widerspiegelt, sank von 4,83 % am späten Montag auf 4,67 %.

Auch die europäischen Aktienindizes stiegen nach den ermutigenden US-Inflationsdaten an. In Asien, wo die Märkte vor der Veröffentlichung der Daten schlossen, waren die Indizes uneinheitlich. Der japanische Nikkei 225 Index fiel um 0,7 %, da die Anleger auf die jüngste Zinsankündigung der Bank of Japan warteten, die am Freitag erwartet wird.