Adobe Stock: Ist der 22%ige Rückgang im bisherigen Jahresverlauf eine Kaufgelegenheit?

(SeaPRwire) –   Adobe Systems (NASDAQ: ADBE) hat den breiteren Markt in den letzten Jahren signifikant übertroffen, mit atemberaubenden Gewinnen von mehr als 660% im letzten Jahrzehnt und über 2.180% seit April 2004, was seine Marktkapitalisierung auf 212 Milliarden US-Dollar steigerte. Dennoch, trotz dieser bemerkenswerten Leistungen, wird die ADBE-Aktie 32% unter ihren Allzeithochs gehandelt und ist im Jahr 2024 um über 22% gefallen.

Q1-Ergebnis und Analysten-Herabstufungen

Nach der Veröffentlichung seiner Ergebnisse für das 1. Quartal des Geschäftsjahres 2024 im Februar musste Adobe einen starken Kursrückgang hinnehmen, als die Aktie an einem einzigen Handelstag um fast 14% einbrach. Obwohl die Konsensschätzungen bei Umsatz und Gewinn übertroffen wurden, löste der verhaltene Umsatzausblick für das 2. Quartal den Ausverkauf aus, was den größten Tagesverlust der Aktie seit September 2022 bedeutete.

Im 1. Quartal des Geschäftsjahres 2024 meldete Adobe einen Umsatz von 5,18 Milliarden US-Dollar und einen bereinigten Gewinn je Aktie von 4,48 US-Dollar, was die Analystenschätzungen übertraf. Jedoch lag der Umsatzausblick für das 2. Quartal von 5,25 bis 5,30 Milliarden US-Dollar unter den Konsensschätzungen, ebenso wie die Gewinnprognose von 4,35 bis 4,40 US-Dollar je Aktie.

Dieser enttäuschende Ausblick löste eine Flut von Analysten-Herabstufungen aus, wobei Bank of America (NYSE: BAC) das Kursziel für ADBE von 700 auf 640 US-Dollar senkte, Barclays (NYSE: BCS) das Kursziel von 700 auf 630 US-Dollar reduzierte und Morgan Stanley (NYSE: MS) das Kursziel von 660 US-Dollar beibehielt. Trotz dieser Anpassungen bekräftigten alle drei Unternehmen positive Einschätzungen für die Aktie und äußerten Optimismus über Adobes Firefly, ein generatives KI-Werkzeug, und die zugrundeliegende Stärke des Creative Cloud-Geschäfts.

Analysten-Konsens und Kursziel

Von den 31 Analysten, die die ADBE-Aktie bewerten, empfehlen die Mehrheit sie als “Strong Buy”, einige als “Moderate Buy” oder “Hold” und nur zwei als “Strong Sell”. Das durchschnittliche Kursziel für die ADBE-Aktie liegt bei 626,31 US-Dollar, was ein potenzieller Anstieg von 34,6% gegenüber dem Schlusskurs von Freitag bedeuten würde.

Fazit

Obwohl Adobe kurzfristigen Herausforderungen und Marktschwankungen ausgesetzt ist, deuten seine starke Position in der Softwarebranche, innovativen KI-Initiativen und robusten Umsatzprognosen auf langfristiges Potenzial hin. Allerdings sollten Investoren Risiken abwägen und gründliche Recherchen durchführen, bevor sie entscheiden, ob sie von dem aktuellen Kursrückgang bei der Adobe-Aktie profitieren möchten.